to overinvest

Foreign high-tech companies in China find themselves up against a host of challenges: limited demand growth in high-end product segments, where they tend to compete and in which they are increasingly under attack from Chinese players; severe pricing pressure; a tendency to overinvest, leading to excess capacity; high turnover of qualified local management talent; and difficulty managing joint venture partners. Many foreign CEOs seem convinced they are doing the right thing. In addition to utilizing expatriate managers, they have local managers on the ground, source and manufacture components in China, and visit the country three or four times a year to check on the business.

Ausländische High-Tech-Unternehmen in China finden sich gegen eine Vielzahl von Herausforderungen: begrenzte Nachfrage in High-End Produkt Segmente, in denen sie neigen dazu, im Wettbewerb und in der sie zunehmend unter Beschuss von chinesischen Spielern, schwere Preisdruck; eine Tendenz, überinvestieren, was zu Überkapazitäten, hohe Umsatz von qualifizierten lokalen Management-Talente, und Schwierigkeiten bei der Bewältigung Joint Venture-Partnern. Viele ausländische CEOs scheint überzeugten sie das Richtige tun. Zusätzlich zur Nutzung Expatriate Managern, sie haben lokale Manager auf dem Boden, Quelle und fertigen Komponenten in China, und das Land besuchen, drei oder vier Mal pro Jahr, um das Geschäft zu prüfen.